투자 유치 계획. 기업의 투자 사업 계획 : 컴파일에 대한 단계별 지침. 우리는 투자 계획을 세웁니다
돈을 투자할 수 있습니까? 중지!투자는 관리 회사를 찾는 것으로 시작하는 것이 아니라 돈으로 일하는 도구를 선택하는 것이 아니라 준비하는 것에서 시작됩니다. 계획.
내 실수를 반복하지 마십시오. 투자를 시작하면서 많은 것을 잃었습니다. 우선 다각화에 대해 생각하지 않고 시도하지 않았기 때문에 손실이 발생했습니다. 내 투자는 혼란스럽고 고려되지 않았습니다. 인생은 용서하지 않습니다. 그래서 우리는 투자 피크를 정복하기 위한 계획을 세우는 법을 배울 것입니다.
우선 투자하고자 하는 돈을 잃을까 두려워하지 않는지 확인하십시오. 어떻게 든이 돈에 의존한다면 시작하지 않는 것이 좋습니다. 이 태도로, 당신의 돈은 확실히 남지 않을 것입니다. 따라서 우선 자신을 이끄는 방법을 배우십시오.
투자 단계에 도달하고 여유 자금이 있으면 투자 계획을 진행할 수 있습니다.
투자 계획을 세우고 계십니까?
- 이것은 귀하의 전략이며, 이에 따라 귀하는 다음 사이에 자금을 분배할 것입니다. 금융 상품그리고 그들로부터 이익을 얻습니다.
투자 계획의 이 계획은 완전하지 않으며 각각의 특정한 경우에 변경될 수 있습니다. 그러나 이것은 주요 아이디어를 보여줍니다. 어딘가에 돈을 투자하기 전에 다음 질문을 해결해야 합니다.
- 귀하의 수입, 지출, 자산, 부채는 무엇입니까?당신은 당신이 가지고있는 모든 재정적, 물질적 자원을 페인트하고 고려해야합니다.
- 월 얼마를 투자할 수 있습니까?가족을 기준으로 편안하면서 투자할 수 있는 부분을 결정해야 합니다.
- 어디에 얼마나 투자해야 할까요?다양한 투자 상품을 연구하고 수익성과 위험도를 결정하고 초기에 투자 포트폴리오를 다양화하십시오.
- 얼마나 잃을 의향이 있습니까?투자는 보수적(저소득이지만 신뢰할 수 있는)으로 나누어야 하며 자본의 50%를 포함해야 합니다. 평균적으로 수익성이 있습니다(더 위험하지만 상당한 수입을 가져옴). 그들은 자본의 30%를 포함해야 합니다. 그리고 높은 수익성을 위해(따라서 위험합니다). 그들은 자본의 20% 이상을 투자하지 않아야 합니다.
- 무엇을 달성하고 싶습니까?목표를 결정해야 합니다. 투자는 비즈니스, 금융, 증권, 부동산에서. 이들은 모두 다른 지식과 기술이 필요한 다른 도구입니다. 어떤 방향으로 발전하고 싶습니까?
- 당신의 돈을 어떻게 보호할 것인가?다시 생각해 볼 필요가 있습니다. 인터넷이 침입자로 가득 차 있기 때문에 이것은 중요합니다.
모든 돈을 하나의 출처 또는 심지어 하나의 산업에 투자해서는 안 됩니다. 예를 들어 Forex 시장에서 일하는 경우 부동산, 귀금속, 증권 등 투자 포트폴리오를 확장하고 투자하고 싶은 회사를 공부하는 데 게으르지 마십시오.
기업가가 만든 최소 허용 가격 계산이 그러한 프로젝트 구현의 명확한 수익성을 보여주는 경우 그는 그러한 프로젝트의 구현을 준비하기 위해 추가 조치를 취합니다. 수익성은 예상 생산 비용을 초과하는 예상 시장 가격과 투자된 자본 금액에 의해 결정됩니다.
모든 기업의 자본은 고정 자본과 순환 자본으로 나뉩니다.
고정 자본과 운전자본의 비율은 산업마다 다릅니다. 예를 들어 냉장고, 텔레비전, 비디오 및 오디오 장비 판매를 전문으로 하는 무역 회사의 경우 동일한 회전율의 꽃집보다 10배 더 높습니다.
일부 활동(예: 거리 기업가 정신)에는 고정 자본이 필요하지 않습니다. 자동차 교차로에서 신문을 파는 소년은 고정 자본이 필요하지 않으며 모든 자본이 순환합니다. 그러나 고정식 신문 키오스크의 소유자는 운전 자본과 고정 자본이 모두 필요합니다.
초기 자본의 구조를 계산하는 예(in 화폐 단위아) 아래.
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주요 수도 |
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건물 |
600 000 |
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주요 수도 |
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원료(재고) |
200 000 |
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총(총 자본금 요구 사항) |
자본 구조에 표시된 가격은 명목상입니다. 프로젝트 구현 프로세스를 계획할 때 기업가는 필요한 자금을 예비 평가해야 합니다.
초기 자본의 필요성에 대한 예비 평가를 기반으로 기업가는 특정 투자 계획, 즉 합리적 (계획이 작성된 당시의 가격 고려)과 사려 깊은 (비교 기준에 근거하여) 투자 형태 및 방법 분석) 프로젝트 구현에 돈을 투자하는 계획.
어린이 장난감 사업을 조직하기 위한 투자 계획(화폐 단위)의 예가 아래에 나와 있습니다.
이 계획을 세울 때 우리는 다음과 같은 전제 조건을 따랐습니다.
기업가는 항상 비용과 수입의 비율을 분석하는 작업에 직면해 있습니다. 물론 형성 기간 동안 기업가의이 작업은 특히 중요합니다. 그 이후에는 비용의 최소화와 소득의 극대화가 중요하기 때문입니다. 이것은 기업가가 예비 계산과 기업가적 프로젝트의 구현 단계에서 주요 관심을 기울이는 것입니다.
예비 계산 단계에서 기업가는 일반적으로 생산 프로세스를 구성하는 데 필요한 모든 것을 얻을 수 있는 가장 경제적인 방법을 찾는 데 관심이 있습니다. 이것은 어떻게 달성됩니까?
첫째, 수행 비교 분석프로젝트의 실제 구현을 시작하는 데 필요한 모든 것을 얻기 위한 가능한 모든 옵션. 자신의 기업을 열 계획이고 생산을 수용할 공간이 필요하다고 가정합니다.
여러 제안이 있을 때 가장 이상적인 상황을 상상해 보십시오.
1. 80만 화폐 단위(총 면적 1200제곱미터) 및 95만 화폐 단위(총 면적 1450제곱미터)에 적합한 건물을 구입할 수 있습니다.
2. 연간 6만 화폐 단위의 임대료로 건물을 임대할 수 있습니다.
3. 생산된 상품의 30%를 건물주에게 양도하여 제공된 건물에 생산을 배치할 수 있습니다.
어떤 옵션을 선택할 것인가? 언뜻보기에는 이상하게 보일 수 있지만 옵션 1에서 멈출 수 있습니다. 950,000 화폐 단위 비용이 드는 건물을 구입하십시오. 인수 한 건물의 총 면적은 1450 평방 미터입니다. m. m, 우리의 필요는 약 1000 평방 미터입니다. m. 따라서 이 경우 초과 면적은 450제곱미터입니다. m, 1 평방 미터당 $ 300의 임대료 조건으로 외국 회사에 임대 할 수 있습니다. m/년, 즉 수입은 135,000달러가 됩니다.즉, 1년 후에(또는 훨씬 더 일찍, 세입자가 선불로 지불해야 함) 대출을 완전히 반환할 수 있습니다. 사실, 이것은 외국 파트너와의 임대 계약에 따라 건물을 이전하기 위해 건물 수리에 추가 자본 지출을 일으킬 것입니다.
건물을 구입하기 위해 상당한 대출을 받을 수 없다면 옵션 2에 동의해야 합니다. 하지만 집주인이 선불을 요구할 수 있고, 우리가 그것을 만들 수 없을 경우 옵션 3이 남습니다. 물론, 이 옵션은 번거롭지만 상당한 초기 자본 투자 없이 프로젝트 구현을 진행할 수 있습니다.
그래서 우리는 투자 계획의 모든 위치를 분석하고 가장 경제적일 뿐만 아니라 필요한 생산 구조를 형성할 수 있는 방법을 선택하려고 합니다.
둘째, 러시아의 조건에서 초기 기업가 자본의 형성은 사회적으로 중요한 기업가 프로젝트의 구현을 지원하려는 사회의 의지와 관련된 고유 한 특성을 가지고 있습니다. 이러한 상황에서 초기 기업가 자본의 형성은 다음을 기반으로 수행 될 수 있습니다. 숨겨진 파트너십 메커니즘의 개념, 그 내용은 다음으로 축소됩니다. 다음 사항:
1) 특정 제품 생산을 위한 기업 프로젝트가 개발 중입니다. .
2) 프로젝트는 주요 부분으로 나뉩니다.
3) 제품의 개별 부품 및 구성 요소 생산을 위해 파트너와 함께 주문합니다.
4) 파트너는 부품 및 구성 요소가 제조됨에 따라 이를 기업가에게 전달합니다.
5) 기업가는 파트너로부터받은 부품 및 구성 요소로 조립합니다.
6) 기업가가 상품을 포장하고 라벨을 붙입니다.
7) 기업가는 소비자(판매대리인)에게 소비할 준비가 된 상품을 인도하고 판매된 상품에 대한 자금을 그로부터 받습니다.
8) 판매 된 제품에 대한 돈을받은 기업가는 개별 부품 및 제품 구성 요소의 공급 업체와 같은 파트너와 함께 지불합니다.
한 가지 가능한 예를 생각해 보겠습니다. 나사 상단 뚜껑이 있는 원뿔 모양의 새로운 유형의 설탕 그릇을 개발했다고 가정합니다. 속이 빈(설탕 주입용) 금속 튜브가 바닥에서 1cm 짧은 뚜껑에 장착되어 소비자가 설탕 그릇에 설탕을 붓고 뚜껑을 조입니다. 뚜껑이 열리면 차나 커피 한 잔에 분량의 설탕을 붓습니다(필요한 경우 절차를 반복하면 설탕의 두 배 분량이 나옵니다). 우리는 설탕 그릇의 장점에 대해 이야기하지 않을 것입니다. 이것은 별도의 문제입니다.
기업가는 먼저 마케팅 조사를 수행하고 시장에서 그러한 제품에 대한 수요가 있는지 여부와 그에 대해 제공될 수 있는 가격을 찾습니다. 그러한 설탕 그릇의 가격이 35 화폐 단위라고 가정하면 수요는 약 10,000개입니다. 다음으로 이 제품의 구성 요소가 강조 표시되며 그 생산은 아웃소싱될 수 있습니다. 우리의 경우 설탕 그릇 본체 (잘린 원뿔 형태), 설탕을 붓기 위해 내장 된 중공 튜브가있는 뚜껑 및 포장 상자 생산을 위해 (다른 제조업체와 함께) 주문하는 것을 생각할 수 있습니다. . 그 후, 선택한 각 구성 요소의 제조를 수행할 수 있는 가능한 파트너가 선택되고, 미래 파트너에게 이전하기 위해 필요한 기술 문서가 준비되며, 생산 및 공급에 대한 계약이 체결됩니다. 파트너와의 계약에 따라 주문한 구성 요소를 파트너로부터 받고 독립적으로 제품을 조립, 포장하여 시장에 배송합니다.
이러한 조건에서 상품의 생산은 생산 시설 및 생산에 필요한 모든 것의 취득(또는 임대) 비용이 없기 때문에 거의 제로 자본으로 수행할 수 있습니다. 제품 조립 및 보관을 위한 건물만 갖추는 데 자본이 필요합니다(매우 적음). 그러나 이것은 파트너(구성 요소 제조업체)가 선불을 요구하지 않지만 "사실 이후"의 후속 지불 조건에 따라 상품을 생산하는 경우에만 가능합니다. 즉, 신용으로 상품을 제공합니다(대출 기간은 매우 짧게는 최대 1개월까지) .
제조업체가 선불을 요구하는 경우 제품을 판매할 판매 대리점으로부터 대출을 받을 가능성이 여전히 있습니다. 이 크레딧은 부품 제조업체인 파트너와의 결제에 사용할 수 있습니다. 판매 대리인이 대출을 제공하지 않으면 여전히 대출을 받을 가능성이 있습니다. 은행 대출(특히 너무 많이 신청하지 않을 것이기 때문에). 어쨌든 우리는 특정 조건에서 숨겨진 파트너십 메커니즘의 개념을 사용하는 것이 기업가가 처한 어려운 상황에서 벗어날 수 있는 좋은 방법이 될 수 있다는 결론을 내릴 수 있습니다.
숨겨진 파트너십 메커니즘의 개념에는 특정 파트너십 의무를 가정하여 초기 자본을 생성할 가능성이 있는 또 다른 옵션이 포함됩니다. 기본적으로 러시아의 상황에서 이러한 의무는 중개 기능의 수행으로 축소됩니다.
예를 들어, 우크라이나 파트너가 모스크바에서 그를 위해 100,000개의 비디오 카세트를 구입해 달라고 요청합니다. 당신은 그를 선불 조건에 노출시키고 가격을 협상합니다 (예 : 16 루블). 하나의 카세트에 대해 (귀하의 주소에 대한 지불 금액은 160 만 루블입니다). 그러나 이러한 조건을 그에게 설정하기 전에 비디오 카세트 공급업체와 배송 조건에 대해 협상하고 예비 계산을 합니다.
모스크바 파트너(공급업체, 카세트 소유자)가 15루블의 가격으로 카세트를 공급하는 데 동의한다고 가정합니다. 1 조각 이 경우 이익은 100만 루블이 됩니다. - 초기 자본 형성의 기초가 될 수 있는 금액.
우리는 다시 논의 중입니다 투자 활동평균 이상의 제조 회사. 다른 옵션과의 그러한 보편적인 구분. 전략 계획 세션에서 가장 가까운 비즈니스 개발의 전략적 업데이트가 이루어지고 투자 정책이 적용된다고 가정해 보겠습니다. 그리고 프로그램 및 포트폴리오 프레임워크 내의 특정 프로젝트가 구현되기 시작하기 전에 중간 이벤트가 한 번 더 발생해야 합니다. 투자 계획.
투자 영역에서 계획의 개념과 수준
이 문제에 대한 실질적인 고려를 위해 연구 중인 회사의 집합적 이미지를 더 자세히 설명할 것을 제안합니다. 직원이 500명이고 연간 총 수익이 6천만 루블인 중간 규모의 회사가 있다고 가정합니다. 경영진은 이사회와 재무, 상업, IT, 인사 등 기능 관리 부서로 구성됩니다. 생산은 소규모 지사 네트워크를 통해 분산됩니다.
회사는 총무가 관리하고 그의 대리인 수석 엔지니어가 개발을 담당합니다. 정기적인 관리는 회사, BSC 시스템 및 예산 관리. 작년 EBIT 이익은 1,500만 루블에 달했습니다. 발달 단계는 "청소년"으로 진단됩니다. 투자 계획의 문제는 경영의 다른 많은 측면뿐만 아니라 비즈니스의 상태에 의해 전적으로 결정된다는 데 동의합니다.
투자 계획에서 우리는 선형 부서 및 통제 상부 구조의 관리에 의해 수행되는 일련의 절차를 이해하는 데 동의하며, 그 결과 실제 및 금융 투자 분야의 계획 시스템입니다. 투자 계획 시스템은 균형 성과표와 예산 관리라는 두 가지 다른 관리 시스템과 밀접하게 관련되어 있습니다.
기업의 투자 계획은 4단계로 구성된 시스템을 형성합니다. 각 수준은 관리 및 재무 계획의 관점에서 고려됩니다.
- 3-5년의 시간 관점을 다루는 전략적 수준. 그 결과는 전략적 투자 계획(조치)입니다. 실행 계획 외에도 예측 이동 계획도 전략적 수준에 속합니다. 돈앞으로 5년 동안.
- 한 회계 연도의 관점에서 회사 활동의 전술적 수준. 결과 주어진 수준기업의 투자 포트폴리오는 1년 동안 고려하는 것이 일반적이며, 이는 시행을 위해 계획된 프로그램과 지역 프로젝트로 구성됩니다. 재무 관리 관점에서 전술적 수준은 연간 투자 예산으로 지원됩니다.
- 계획의 운영 수준. 롤링 프로젝트 구현 계획은 정기적으로(분기별, 때로는 월별) 검토 및 재승인됩니다. 분기별 및 월별 예산도 조정됩니다. 운영 수준의 또 다른 출력은 각 프로젝트 단계의 투자 지불 및 영수증을 포함하는 지불 일정입니다.
- 지역 투자 프로젝트의 계획 수준. 이 수준에는 프로젝트 사업 계획, 일정, 프로젝트 예산, 지불 일정 및 투자의 프로젝트 단계에 대한 수익 계획 형태의 결과물이 포함됩니다.
전략적 계획 수준
나는 모든 비즈니스 활동이 접근 가능한 세 가지 이론인 패러다임으로 안전하게 표현될 수 있다는 입장을 지지합니다. 예를 들어 투자 계획을 살펴보십시오.
- 첫 번째 입장에서 이것은 회사 경영의 필수적인 기능(기능 교리)이다.
- 언뜻 보면 이러한 유형의 계획이 중요한 부분을 차지합니다. 프로젝트 관리.
- 그리고 세 번째 관점에서 보면, 절차적 모델이 회사에는 여러 하위 시스템이 포함되어 있으며 핵심은 계획 및 설계 하위 시스템으로, 이 계획에 대해 더 자세히 고려해 보시기 바랍니다.
계획 및 설계 프로세스의 하위 시스템 모델
회사의 전략 및 투자 개발의 전체 컨텍스트는 비즈니스 프로세스 1번 "경영 전략 구현"에 포함되어 있습니다. 투자를 포함한 다양한 전략이 있는 개발 개념은 다른 프로세스 출력을 얻는 데 사용됩니다. 그 중 재무, 시장 및 기타 개발 제약 조건, 필요한 핵심 역량 및 전략적 투자 이니셔티브에 대한 계획이 있습니다.
전략 기획 그룹에서 개발했습니다. 그런 다음 시장 전략의 위치에서 상업 이사가 계획을 분석합니다. 다음 단계는 전략적 분석, 재무 전략 및 일련의 관리 정책에 따라 CFO가 계획을 검토하는 것입니다. 정책 세트는 전통적이며 다음을 포함합니다.
- 투자;
- 감가 상각;
- 피제수;
- 차입금;
- 세;
- 회계 정책.
투자 계획 수립 및 수정 절차 순서도
재무 소스의 기존 잠재력을 고려하여 회사의 실제 및 포트폴리오 투자 분야의 예측에 대한 결론이 형성됩니다. 결론을 준비하면서 금융 감독재료를 수석 엔지니어에게 전달합니다. 그는 장기(3~5년)에 대한 기본 계획을 작성하고 승인을 위해 제출해야 합니다. CEO에게. 그 전에 수석 엔지니어는 다음 단계를 수행합니다.
- 접수된 이니셔티브 계획과 이전 두 가지 결론에 따라 투자 필요성을 확인합니다. 회사의 고정 자산은 그룹, 구성 요소(운전 자본), 운영 체제 작업을 위한 직원 교육 수준별로 분석됩니다. 감가상각, 기계, 장비, 건물 및 구조물의 물리적 상태가 고려됩니다.
- 재무 부서의 전문가와 잠재적 PM으로 그룹이 구성됩니다. 투자 분석, 수석 엔지니어가 각 이니셔티브(NPV, IRR, PI, 투자 회수 기간)에 대해 3-4개의 예비 매개변수를 계산하도록 지시합니다.
- 재무 이사는 긍정적, 중간 및 우울한 여러 버전의 제안 된 투자 및 가상 소스를 고려하여 DS의 움직임에 대한 예측 계획을 작성해야 하는 그룹에 합류합니다.
전술적 수준
매년 회사는 예산 관리 시스템 재시작, 내년도 프로젝트 구성 선택 및 BSC 시스템 수정과 관련된 몇 가지 정기 절차를 수행합니다. 이 과정에서 세 가지 작업이 해결됩니다.
- 유동성이 높은 자산을 포함한 회사 자산의 증가를 보장합니다.
- 고정 생산 자산의 확장된 재생산을 수행합니다.
- 책임자의 동기를 조정하십시오.
전술적 수준의 투자 계획도 대안적으로 수행됩니다. 여러 계획이 개발되고 있습니다. 연례 전략적 통제 또는 전략적 계획 세션이 시작되기 전에 10월에 프로세스를 시작하는 것이 바람직합니다. 절차를 담당하는 두 사람이 있습니다. 수석 엔지니어와 재무 이사입니다. 수석 엔지니어는 투자 신청서 수집 명령을 내림으로써 연간 계획 프로세스를 시작합니다.
투자 신청서는 모든 생산 부서와 모든 관리 부서에서 제출합니다. 벤치마크는 전략 계획, OS의 실제 상태 및 더 역동적인 경향이 있는 시장 상황입니다. 수집된 애플리케이션은 기술적, 기술적, 조직적 문제에 대해 분석됩니다. 신제품과 관련된 애플리케이션은 커머셜 디렉터의 추가 심사를 받습니다. 수석 엔지니어는 연간 계획의 첫 번째 초안을 작성하고 필요한 자본 비용의 초기 평가를 위해 구매 부서에 제출합니다.
중간 규모 기업에 대한 우리의 예는 상당한 재정적 투자를 포함하지 않습니다. 그러나 그것들도 발생한다고 가정합시다. 다음 계획 단계는 재무 이사가 수행합니다. 그는 재무 전략, 회사의 현재 상황 및 금융 시장, 다음을 정의해야 합니다.
- 자체 소스의 현재 수준과 외부 리소스의 필요성.
- 실제 및 포트폴리오(금융) 투자의 필수 비율.
- 연간 역학에서 영업 수입, 회사 및 생산 단위의 비용 구조.
- 연간 역학에서 자본 지출의 구조.
- 연말에 회사 자산의 역학 및 구조.
- 유동성, 독립성, 지급 능력 및 기타 재무 지표 예측.
또한 재무 부서에서는 현금 흐름 계획, 수입 및 지출, 대차 대조표 계산을 여러 번 반복합니다. 동적 모델링은 사용된 신용 자원, 배당금 지급, 금융 투자및 판매 결과. 또한 특히 중요한 것은 재료 자원, 전기, 임대료의 가격이 연중 어떻게 변할 것인지입니다. 2015-2017년에 이것은 주제 이상의 문제입니다.
준비작업이 끝나면 이사회와 예산위원회의 합동회의를 열고 연도별 투자계획을 확정하고 연간예산과 투자계획을 확정한다. 또한 위에서 설명한 모델에 대한 계획 절차 계획에주의를 기울이십시오.
전술적 수준의 투자 계획 절차 개요
자본 투자를 예산 관리 시스템에 통합
전술 및 운영 수준은 예산 관리 시스템과 밀접하게 관련되어 있습니다. 예산은 소련의 계획 경제에서 성공적으로 사용된 것과 동일한 재정 계획이며 상업적 구성 요소만 포함되어 있습니다. 재무 계획 및 보고의 현대적 구조는 서구 방법론의 복제품입니다. 이른바 기본예산은 운영예산과 재정예산으로 나뉜다. 재정 예산 단지는 다음으로 구성됩니다.
- 투자 예산;
- 현금 예산;
- 수입 및 지출 예산;
- 대차 대조표 예산.
위에 나열된 예산 중 첫 번째는 회사 투자 계획의 재정적 부분입니다. 재무 및 운영 계획과 관련이 있습니다. 다음은 구조적 관계의 예입니다. 예산 시스템, 그 중심 요소는 투자 예산입니다.
예산 시스템의 다른 요소와 투자 예산의 관계 계획
작전 계획은 기간뿐만 아니라 전술적 계획과도 다릅니다. 운영 모드의 모든 관심은 계획된 투자 투입 순간에 자금 출처를 통합하는 실제 작업에 집중됩니다. 은행, 채권자, 투자자와 상호작용하여 자금을 수령하고 배당금을 지급할 계획입니다.
운영 수준에서 책임의 초점이 재무 관리 부문으로 이동하고 있습니다. 더 큰 가치현금 계획을 확보하고 현금 격차를 없애기 위해 노력합니다. 지불 일정이 첫 번째 자리를 차지하여 구현을 보장하고 재무 부서도 투자 일정을 제공합니다. 그러나 일반적으로 전술 및 운영 수준 모두에서 예산 모델이 유지됩니다. 다음은 기존 관계에서 투자 블록에 장소를 할당하는 예산 시스템의 다른 예입니다.
회사의 예산 시스템 아키텍처
구현을 위해 선택된 프로젝트의 관점에서 회사의 포트폴리오로서의 연간 계획에는 여러 투자 프로그램이 포함됩니다. 이 예에서 포트폴리오는 산업 인프라 개발, 신제품 출시 및 금융 투자를 위한 프로그램으로 구성됩니다. 다른 기사에서 개별 프로젝트의 지역 계획 수준을 고려할 것입니다.
연간 계획의 일부인 투자 포트폴리오 계획
요약하자면, 이전에 출판된 모든 자료 중에서 이것이 완전히 실행 가능한 비즈니스를 위해 실제로 구현된 절차를 설명하려는 시도가 이루어진 첫 번째 기사라는 점에 주목합니다. 그리고 나는 이 실천을 계속할 생각이다. 이론화는 좋다. 동시에 투자 계획과 같은 영역을 고려하여 작동 방법을 찾고 찾아야합니다.
모든 회사는 고유하지만 사용되는 용어와 경영 문화에는 유사점이 있습니다. 나는 Gazprom 또는 네트워크 소매의 수준에 대해 이 기사가 "어제"라고 확신합니다. 그러나 대부분의 국가 기업에서 프로젝트 관리의 발전은 시행착오의 물결을 거칩니다. 따라서 제시된 정보가 금융가, RM 및 비즈니스 리더에게 큰 이익이되기를 바랍니다.
주목!
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투자 사업 계획을 작성할 때 흔히 하는 실수
많은 조직이 투자 사업 계획을 수립할 때 종종 같은 실수를 하는 것을 고려할 때 가장 일반적인 것에 주의를 기울일 가치가 있습니다. 복잡한 경우를 다루지는 않겠지만 초보자가 투자 사업 계획서를 처음 작성할 때 저지를 수 있는 가장 일반적인 실수를 나열할 것입니다. 이 정보를 고려하여 투자 사업 계획에서 이러한 실수를 방지하기를 바랍니다.
1. 계산에 사용한 초기 데이터가 투자 사업 계획 및 표의 텍스트 부분에 표시된 데이터와 일치하는지 주의 깊게 확인하십시오. 불행히도 실제로 투자 사업 계획에서 이러한 상황은 드문 일이 아닙니다. 일부 직원은 아직 필요한 정보를 준비하지 않고 오래된 정보를 제공했거나 일부 지표는 다른 출처에서 얻었습니다. 이후에 어떤 정보가 정확한지 확인하는 것이 가능하더라도 투자자는 다른 오류를 예상하기 때문에 수정된 투자 사업 계획을 신뢰하지 않을 것입니다.
2. 대상 기간 및 계획 간격과 같은 매개변수를 신중하게 선택합니다.조직이 투자 사업 계획에서 너무 큰 간격을 나타내는 것은 매우 일반적입니다. 왜 이런 일이 일어나는지 쉽게 알 수 있습니다. 사실은 분기가 아니라 반년 간격으로 투자 사업 계획에서 예측한 결과를 달성하는 것이 더 쉽다는 것입니다. 그것 신뢰할 수 있는 방법기한을 놓치는 것을 피하고 투자자를 짜증나게 하지 않기 위해 항상 그리고 모든 면에서 정해진 속도를 준수합니다. 그리고 그러한 투자 사업 계획과의 합의는 투자자의 선의를 보장하는 것처럼 보이지만 실제로는 모든 것이 다르게 나타납니다.
유능한 투자자는 왜 그러한 긴 간격이 발생하는지 완벽하게 이해합니다. 조직은 분기별 기간에 정해진 작업을 달성할 수 있을지 확신하지 못하므로 반년 이상으로 연장합니다. 이것은 특정 달에 사업이 위축될 것임을 의미합니다. 예를 들어, 5월 수익으로 모든 것을 보상하기 위해 조직은 겨울 동안 유휴 상태일 수 있습니다. 그러나 자금 부족은 부정적인 결과를 초래할 것입니다. 회사는 활동을 지원할 자금이 없기 때문에 조용한 달 동안 단순히 파산할 가능성이 있습니다.
또한 투자 사업 계획에 긴 기한을 설정함으로써 기업은 종종 여유를 가지고 시간을 가지려고 하지만 투자자에게는 조직이 제대로 작동하지 않을 수 있음을 의미합니다. 물론 그러한 프로젝트에 자금을 조달하는 것은 바람직하지 않습니다. 위험이 너무 큽니다.
3. 특히 할인율, 판매량 및 생산 매개변수와 관련하여 투자 사업 계획에서 하나 또는 다른 계산 방법이 선택되는 이유를 투자자에게 설명할 수 있어야 합니다. 투자자는 모든 요소가 우연히 선택되지 않고 어떤 원칙에 따라 선택되는 사업 계획을 선호한다는 것을 이해하는 것이 중요합니다. 모든 것이 손으로 만들어지는 프로젝트는 특히 자신감을 불러일으키지 않습니다.
확실히, 당신은 이미 사업 계획을 수립하거나 투자 프로젝트매우 어려운 작업입니다. 모든 관리자가 고려하고 고려하지 않는 많은 뉘앙스, 계산 기능, 방법 및 접근 방식이 있습니다. 그러나 항상 탈출구가 있습니다. 투자 사업 계획을 스스로 작성할 수 없다면이 작업을 정보 및 분석 회사 VVS와 같은 전문가에게 맡겨야합니다. 숙련된 전문가는 모든 방향의 조직을 위해 가장 복잡한 투자 사업 계획을 쉽게 개발할 것입니다. 이 회사는 시장 수요를 나타내는 전략적 결정을 위한 정보로 상품 시장 통계를 제공하는 데 19년의 경험을 가지고 있습니다. 주요 고객 범주: 수출업체, 수입업체, 제조업체, 상품 시장 참가자 및 B2B 비즈니스 서비스.
우리 비즈니스의 품질은 무엇보다도 정보의 정확성과 완전성입니다. 데이터를 기반으로 결정을 내릴 때, 간단히 말해서 잘못된 결정을 내릴 때 손실의 가치는 얼마입니까? 중요한 전략적 결정을 내릴 때 신뢰할 수 있는 통계 정보에만 의존해야 합니다. 그러나 이 정보가 정확하다는 것을 어떻게 확신할 수 있습니까? 확인 가능합니다! 그리고 우리는 당신에게 그러한 기회를 줄 것입니다.
우리 회사의 주요 경쟁 우위는 다음과 같습니다.
- 현재 활동의 성장 및 개발;
- 추가 또는 누락된 자원의 유치;
- 고정 자산의 증가;
- 기술 개발;
- 새로운 비즈니스 영역으로의 진입.
- 포트폴리오- 자금은 프로젝트 그룹과 여러 비즈니스 영역 또는 다른 조직에 동시에 투자됩니다.
- 진짜- 자본은 실제 이익을 얻기 위해 특정 프로젝트에 자금을 조달하기 위한 것입니다.
- 상태;
- 사적인;
- 외국의.
- 지적인;
- 생산.
- 통제된;
- 억제 되지 않은.
- 기획단계.기업가가 흥미로운 비즈니스 아이디어, 아마도 완제품의 모델 또는 샘플을 가지고 있지만 관리 및 프로세스가 아직 개선되기 시작하지 않은 경우 그러한 후원자에게 자금을 요청하는 것이 합리적입니다.
- 내부 서클(친척, 친구, 같은 생각을 가진 사람들);
- 공공 투자 (있다 특별 프로그램일부 혁신을 지원하기 위해);
- 벤처 투자(위험한 신생 기업만을 위해 설계됨).
- 프로젝트 시작.사업 계획이 개발되고 팀이 구성되고 프로세스가 시작되었지만 아직 수익이 없습니다. 이 경우 추가 승진을 위한 자금은 다음과 같이 제공될 수 있습니다.
- 벤처 펀드;
- 개인 투자자;
- 해외 스폰서.
- 좋은 시작.조직은 시장에서 특정 위치를 차지했고 프로젝트는 아직까지는 그다지 많지는 않지만 이익을 내기 시작했습니다. 활동을 확장하기 위해 다음을 통해 자금을 제공할 수 있습니다.
- 직접 투자 자금;
- 벤처 투자자;
- 은행(프로젝트의 이 단계에서 첫 번째 결과가 이미 표시되면 신용 기관이미 자신의 자금을 위험에 빠뜨릴 수 있음).
- 성장과 발전.이익이 이미 명확하고 안정적이면 투자자를 찾는 것이 어렵지 않을 것입니다. 그러한 회사는 기꺼이 투자할 것입니다:
- 벤처 펀드;
- 외국 자본가;
- 국가 자금;
- 은행 기관.
- 잘했어 사업.비즈니스의 성장과 전망이 의심의 여지가 없을 때 회사는 시장의 선두 위치 중 하나를 차지하며 투자자는 분명히 수익성 있는 회사에 투자할 권리를 위해 "싸울" 수도 있습니다. 이 경우 더 이상 후원 투자를 수락할 수 없으며 주식을 공개적으로 판매할 수 있습니다. 또한 다음을 투자자로 사용할 수 있습니다.
- 개인 기업가;
- 은행;
- 연금 기금.
- 신뢰할 수 있는 투자자를 선택합니다.투자자는 전략적 파트너가 되므로 그의 선택에 매우 책임감 있게 접근해야 합니다. 이렇게 하려면 어떤 유형의 돈 소유자가 프로젝트에 관심이 있는지 명확하게 이해해야 합니다. 선택은 다음에 따라 다릅니다.
- 프로젝트의 단계;
- 자신의 재정적 기회와 자원;
- 추가적인 투자 매력 요소(고유 자산, 유동적 담보, 독창적이고 실행 가능한 사업 아이디어 등)의 존재.
- 제안 형성.잠재 투자자의 범위를 설명하고 나면 그들이 귀하의 프로젝트에 자금을 수익성 있게 투자할 수 있다는 정보를 그들에게 전달해야 합니다. 이렇게 하려면 프로젝트에 대한 정보를 올바르게 "포장"해야 합니다.
- 이점 강조
- 수익성을 정당화합니다.
- 현실적인 사업 계획을 제공합니다.
- 미래 소비자의 범위, 즉 잠재적인 판매 시장을 명확히 합니다.
- 투자 요약을 작성합니다.투자자를 위한 프로젝트의 모든 매력은 가능한 한 간결하고 간결하게 제시되어야 합니다. 올바르게 작성된 투자 제안서(프로젝트의 "광고")는 미래 투자자와의 개인 회의보다 더 효과적일 수 있습니다. 사업가가 이것을 할 수 없다고 생각하면 컨설팅 회사 중 하나에 제안서 작성을 위임할 수 있습니다.
- 투자 제안 및 이력서 배포.제안을 받아야 하는 잠재적인 "후원자"의 최적 수를 결정해야 합니다. 한두 번의 이의 제기는 결과를 내지 못할 수 있지만, 많은 수의수신자는 의도의 심각성에 의문을 제기할 것입니다. 연습은 10-20명의 잠재적 투자자에게 연락할 때 가장 큰 효율성을 보여줍니다. 응답률은 꽤 충분할 것입니다.
- 협상.귀하의 항소가 관심이 있다면 투자 가능성에 대한 질문을 결정할 개인 회의가 필요할 것입니다. 협상은 신중하게 준비해야 합니다. 프로젝트와 관련된 주요 문제를 강조해야 하는 짧고 밝고 설득력 있는 프레젠테이션을 만듭니다. 설명 및 유인물을 사용하는 것이 좋습니다. 잠재적인 투자자는 확실히 많은 질문을 할 것입니다.
- 선적 서류 비치.개인 계약은 에 기록됩니다. 공식 문서, 일종의 계약. 투자의 관행에서 그러한 문서를 "약속서" 또는 "거래 조건 초안"이라고 합니다. 그녀는 없다 법적 효력다만, 협정 체결 후 시작되는 향후 공식 협력과 관련해서는 예비적이다. 그 후에야 회사는 탐내는 자금을받을 수 있습니다.
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데이터 제공의 정확성. 보고서에서 분석되는 대외 무역 배송의 사전 선택은 고객 요청의 주제와 명확하게 일치합니다. 추가된 것도 없고 놓친 것도 없습니다. 결과적으로 출력에서 시장 지표와 참가자의 시장 점유율에 대한 정확한 계산을 얻습니다.
기업가가 사업을 수행하는 데 필요한 충분한 자금이 있을 때 좋습니다. 하지만 항상 그런 것은 아닙니다. 10건 중 9건에서 기업가는 자신의 비즈니스에 투자할 제3자 자원을 찾아야 합니다. 이렇게 하려면 재정적 주입을 검색하고 가능한 한 자신을 보호할 수 있는 방법을 신중하게 고려하고 계획해야 합니다.
추가 기금 마련을 위한 옵션을 고려하십시오. 누가 투자자로 활동할 수 있는지 분석해 보겠습니다. 투자자를 찾는 단계별 가이드를 작성하여 자금 조달이 필요한 기업가에게 실질적인 도움이 되도록 노력하겠습니다.
투자자 유치 목적
투자제3자 주입이다 재원특정 프로젝트, 프로그램에서 장기간에 걸쳐 수행되며 지연된 이익을 계산합니다.
기업가는 이익을 공유해야 하기 때문에 외부 자금이 필요한 이유는 무엇입니까? 사업가가 다른 사람을 초대하여 자신의 "발명"에 재정적으로 기여하도록 하는 목적은 다음 중 하나일 수 있습니다.
투자 유형
프로젝트 참여 정도에 따라 다음과 같은 투자가 가능합니다.
투자자의 특성에 따라 투자는 다음과 같이 나눌 수 있습니다.
자금 조달 프로젝트의 뉘앙스에 따라 투자가 할당됩니다.
투자자가 자신의 투자를 통제할 수 있는 범위 내에서:
프로젝트의 여러 단계에서 투자를 유치하기 위한 옵션
그의 프로젝트에 대한 돈을 얻으려면 그는 자신의 가치를 보여야 합니다. 그리고 프로젝트가 작동하려면 돈이 필요합니다. 이 악순환에서 벗어나려면 어떻게 해야 할까요? 프로젝트 운영의 각 단계에 대해 다른 출처에서 투자를 유치하는 것이 더 편리할 것입니다.
주요 투자처
민간 투자 외에도 기업가는 은행이나 국가에서 투자할 수 있습니다.
공공 투자특정 프로그램에 대해 "선명하게". 그들의 규칙은 매우 엄격하며 조정 대상이 아닙니다. 대부분의 경우 이러한 프로그램은 제조 회사를 위해 설계되었으므로 모든 기업가가 국가 지원의 혜택을 받을 수 있는 것은 아닙니다. 일반적으로 공적 자금은 장비, 자재 및 운송 비용의 구매를 위한 것입니다. 기업가는 임금, 광고 및 기타 비용을 위한 자금을 스스로 찾아야 합니다.
은행 투자, 즉 기업 대출누구에게도 주어지지 않습니다. 특정 사업을 위해 돈을 빌리려면 이미 시작했거나 다른 안정적인 수입이 있어야 합니다. 이는 은행 이자를 지불해야 하기 때문입니다.
민간투자- 초보 기업가를 위한 가장 유망한 후원자. 프로젝트의 모든 단계에서 재정 지원을 제공할 준비가 된 수많은 유형의 회사 및 기금 중에서 모든 사업가는 자신에게 적합한 것을 찾을 수 있습니다.
초보자에게 편리한 투자 형태 중 하나는 다음과 같습니다. 비즈니스 인큐베이터– 비즈니스 여정 초기에 기업가에게 자금을 지원하고 지원하는 것을 전문으로 하는 조직.
"인큐베이터"의 일부로 사업가는 건물을 임대할 수 있습니다. 우대 조건, 그는 회계 및 법률 지원과 컨설팅 서비스를 제공받을 것입니다.
투자자 찾기: 단계별 가이드
기업가가 투자 자본 유치의 목표를 세웠다면 그 앞에는 험난한 길이 시작되며, 그 길은 단계별로 거쳐야합니다.
